반도체 수퍼사이클이 온다 SK하이닉스, 삼성전자가 이끄는 반도체 산업

 

SK하이닉스의 차세대 HBM4도 MR-MUF 기술 적용계획과 삼성전자의 HBM3E 12단 제춤을 엔비디아에 납품하기 위한 TF를 조식하는 등 공급의 과잉, 가격 상승 등의 소식에 우려의 시각으로 보았던 HBM의 향후 가격이 5-10% (2025년) 상승한다는 소식에 메모리 업체의 전반적인 투자 심리가 개선되고 있다.

 

메모리 업황이 이끄는 반도체 산업

하반기 AI이외의 수요도 회복된다면 하반기 메모리 가격은 호재로 작용할 것으로 생각되며 SK하이닉스와 삼성전자가 이끄는 반도체 산업과 인공지능AI 관련업계의 호황은 결국 반도체 시장 전체에 상당히 긍정적일 것으로 보인다.

메모리, DRAM, NAND 가격 추이 현황(출처:NH투자증권 리서치본부)

 

1. AMD와 Intel 모두 하반기에는 회복을 할 것으로 예상. 

2. 광통신 관련 업체들로 통신사 재고 정리가 상반기 마무리 된다면 고사양 데이터센터 부분의 수요가 증가

3. 디자인 하우스, IP업체 등의 실적발표 마무리되고, 국내 중소형주 실적 발표가 이번주부터 예상

4. AI투자와 메모리 업황에 힘입어 AI산업, 반도체 산업에 대한 긍정적

 

 

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반도체 업황 이슈 모아보기

1. 2025년 HBM 판매단가 5% ~ 10%까지 가격인상 예정

2. AMD, Nvidia 2025년까지 모든 TSMC의 어드벤스드 패키징 공급을 모두 확보

3. SK하이닉스 HBM3E 12단 3분기 양산 가능하도록 준비

4. 삼성전자 차세대 HBM을 엔비디아에 납품하기 위해 최우수 임직원 400명 투입

5. 2분기 DRAM 20% 이상 가격상승을 전망하고 있음

6. DGX GB200 AI서버 하반기 대량 생산시작

7. 이탈리아 정부는 올해 반도체 산업에 14조 대규모 투자 계획 밝힘

8. 2세대 3nm 공정 노드를 사용해 삼성 파운드리가 생산하는 최초의 AP가 될 예정

 

 

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분명한 것은 반도체 수퍼사이클 기대감과 실적이 받혀주는 지금 나의 포트폴리오에 적어도 1개 이상의 반도체 산업과 관련한 종목을 담아 둘 필요가 있지 않을까?

 

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이 글은 NH투자증권 리서치본부의 자료를 참조했으며 개인기록용으로 쓴 글입니다. 

이 정보를 통한 투자의 책임은 투자자 본인에게 있음을 알려드립니다.